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공모주 청약일정

블루엠텍

코스닥 · 439580

상장대기
15,000원확정공모가
희망공모가 15,000 ~ 19,000원
공모청약일 2023.12.04 ~ 05
납입·환불일 2023.12.07

주간사 하나증권,키움증권

공모금액
210.0억
총공모주식수
1,400,000주
액면가
100원
모집방법
일반공모
청약경쟁률
-
설립일
2015.03.26
상장공모
신주 1,400,000주

공모 수요 등급

D 등급

수요 약함

희망밴드 하단에서 확정

기관 수요예측 경쟁률
읽지 못함
의무보유확약 비율
읽지 못함
확정공모가 위치
희망밴드 하단15,000 ~ 19,000원 중 15,000원 확정

이 공모는 수요예측 결과 표를 읽지 못해 확정공모가의 밴드 내 위치로 대신 매긴 등급입니다. 기관 경쟁률로 매긴 등급보다 거친 값이라 A 등급은 나오지 않습니다.

등급별 실제 일반청약 경쟁률

등급표본중앙값중간 절반1,000:1 이상
A수요 강함16건2,427:11,913 ~ 2,784:1100%
B수요 양호48건1,308:1913 ~ 1,707:169%
C수요 보통24건885:1577 ~ 1,200:138%
D수요 약함22건40:113 ~ 238:114%

2024년 이후 접수된 신규 상장 공모 중 청약이 끝나 경쟁률이 나온 110건을 같은 기준으로 다시 매겨 센 값입니다. 스팩과 실권주는 표본에서 뺐습니다.

이 등급이 보지 않는 것

  • 유통가능물량 — 확정 등급은 기관 수요만 봅니다 (확정 전 예비 등급이 쓰는 값입니다)
  • 보호예수 해제 일정 — 언제 얼마나 더 풀리는지
  • 밸류에이션 — 공모가가 비교회사 대비 싼지 비싼지
  • 기관이 청약을 실제로 넣었는지. 수요예측 참여는 구속력이 없어 확정가 결정 뒤 빠지는 물량이 있습니다
  • 상장 후 주가. 이 등급은 청약 수요를 정리한 것이고, 수익률을 예측하지 않습니다

등급이 높다는 것은 청약 수요가 몰렸다는 뜻입니다 — 경쟁률이 높으면 그만큼 배정받는 수량은 줄어듭니다. 투자 판단이나 수익률 예측이 아니며, 청약 여부는 증권신고서와 주간사 공지를 직접 확인하고 스스로 결정하셔야 합니다.

사업의 개요

당사는 현재 병의원을 대상으로 한 '블루팜코리아 (BluePharmKorea)’, 약국을 대상으로 한 '쿨팜(KoolPharm)’, 두개의 의약품 유통플랫폼을 운영하고 있으며, 이 두 플랫폼을 운영하고 고도화하는 IT서비스 지원에 더해, 제약사, 의료기관용 서비스, 웹사이트개발 업무를 진행하는 '블루랩스(BlueLabs)’를 운영 중입니다.

사업 설명 더 보기

당사는 다양한 방식으로 공급자인 제약사와 함께 할인혜택을 제시하거나 이벤트를 운영하고 있습니다. 또한 각 고객별 개인화된 이용 분석을 통해 놓친 혜택 정보 등을 제공해 다음 구매에 할인혜택을 적극활용하고 당사의 플랫폼 사용도를 높일 수 있도록 하고 있습니다.

③ 검색 편리성의약품은 대부분이 외래어 유래의 이름(성분명, 제품명)을 가지고 있어 사용경험이 없는 약을 구매하고자 할 때 이름을 혼돈하는 경우가 발생할 수 있습니다. 또한 의약품 성분명, 제품명의 한국어 표기 표준화가 이루어지지 않아 동일한 성분명의 영어표기가 두 세개 공존하는 사례도 많습니다. 일례로 항전간제의 일종인 발프로익산(Valproic Acid)은 발프로에이트(Valproate), 발프로익 애시드를 모두 성분 표기에 사용하고 있습니다.

또한 성분명 첫글자가 B인지 V 인지 혼돈될 수 있습니다. 그럼에도 현재 당사 플랫폼을 제외하고 의약전문 사이트 중 자동완성형 검색 서비스를 제공하는 곳이 없습니다. 당사는 업계최초로 자동완성형 검색 서비스를 도입하여 고객 편익을 높였습니다.

그리고 공동데이터와 식약처 Open API를 활용해 대체의약품, 동일성분 의약품의 검색을 손쉽게 해주고 있습니다. 한국은 개량신약 개발이 전세계적으로 유래를 볼 수 없이 발전해 있습니다. 같은 유효성분이라 할지라도 약의 흡수나 약효지속시간을 개선한 약의 경우 성분명이 변경되어 같은 유효성분명으로 검색이 불가능 할 때가 많고 이런 경우 의료진조차 원하는 의약품을 찾기 위해 어려 단계의 정보검색을 거쳐야 하는 경우가 많습니다.

또한 인공지능 기술을 적용해, 같은 전공의 개원의원, 같은 지역의 개원의원이 요즘 어떤 의약품을 많이 구매하는지 확인할 수 있도록 해 최신의 진료 트랜드를 파악할 수 있도록 돕고 있습니다. 이러한 검색 편의성에 더해 당사는 구매한 의약품의 유통기한, 품절여부, 할인혜택 여부 등 다양한 정보를 한눈에 볼 수 있는 행정원장 블루미 서비스를 제공하고 있어 고객의 구매 편리성을 더 높여주고 있습니다.

④ 높은 배송 신뢰도 최근에는 유례없 이 빠른 유통물류 혁신이 이루어져 한국에선 익일배송이 당연하게 받아들여지고 있습니다. 그러나 오프라인 의약품 유통 시장에서는 상황이 다릅니다. 지금도 오프라인 의약품 유통사들은 의원의 원내 의약품 배송에 비용부담을 느껴 영업사원이 방문할 때 배송을 겸하도록 하는 경우가 많고 병의원은 의약품의 배송 지연등으로 예정된 환자진료에 차질을 걱정하는 경우가 많습니다.

그러나 당사는 모든 의약품 배송을 결제 기준 익일배송을 원칙으로 함으로 병의원 회원들에게 배송에 관한 효익을 제공하고 있습니다. 당사의 의약품 배송에는 직배송, 제3자 물류가 있습니다. 당사의 물류센터에서 당사와 전속계약한 차량을 통해 상품을 배송하는 것을 직배송이라 하고, CJ대한통운 등 택배사를 활용하여 상품을 배송하는 것을 제3자 물류로 분류합니다.

수도권의 경우 주문 당일 포장하여 익일 새벽 당사 차량을 통해 평택물류센터에서 상품을 상차하여 배송을 진행 등 직배송 위주로 운영하고 있습니다. 그 외 지역은 주문 접수된 상품은 주문 당일 포장하여 저녁에 택배사 센터로 집하시키고, 야간에 간선 차량을 통해 익일 배송을 진행하고 있습니다. 향후 직배송의 경우 TMS(Transfer Management System)을 이용한 최적 경로 예측을 통해 도착예정시간의 고객 사전 안내, 구축 예정인 물류 자동화 설비를 이용하여 수도권 중심으로 당일 배송을 시행할 예정입니다.

또한 택배를 활용하던 제3자 물류 및 신규 풀필먼트 사업 확대를 통해서 택배를 줄이고 직접 배송을 확대하여 배송의 신속 정확도를 개선하여 나갈 예정입니다. 일반 의약품과 달리 주사제의 경우 상당수가 냉장유통을 필요로 합니다. 그러나 국가예방접종용 백신이 제대로된 냉장보온조치 없이 유통된 사례가 언론을 통해 알려지면서 냉장유통에 대한 전반적인 불신이 발생했습니다.

그 결과 2022년 1월 17일 시행된 「생물학적 제제 등의 제조ㆍ판매관리 규칙」에 따라 생물학적 제제등의 판매자가 생물학적 제제등을 수송하려는 경우 자동온도기록장치 설치 및 온도 관리에 대한 법률적 가이드라인이 추가되었습니다. 당사는 법령시행과 동시에 차량과 수송용기의 "동절기/하절기 온도 적격성 평가"를 진행하여 수송 간 보관 온도 조건 유지가 가능한 검증된 차량과 수송용기를 통해서만 배송을 진행하고 있습니다. 또한 배송간 온도를 10분 단위로 기록 및 보관하고 있으며 의약품 인계 시 내부 온도를 확인시킴으로써 냉장유통 관련 신뢰성을 제고하였습니다.

향후에는 차량 및 수송용기 내부 온도를 실시간으로 모니터링할 수 있는 시스템을 도입하여, 고객에게 의약품 인계 시의 온도 뿐만 아니라 창고에서 출발하여 고객 인계 시 까지 배송 전구간 온도를 확인시켜 품질에 이상이 없었음을 직접 확인 할 수 있도록 계획 중입니다. 이에 따라 모든 정보(배송현황 및 온도기록)들이 자사몰을 통해서 고객에게 제공됨으로써 신속, 정확, 안전한 배송으로 고객의 신뢰를 지속적으로 높여 나갈 예정입니다. (나) 제약사 향 서비스 ① 블루 오더링 시스템(BOS: Blue Ordering System) BOS는 제약사와 병원간 상품 거래 방식을 오프라인에서 온라인으로 전환하는 비대면 유통구조이며 계약입니다.

먼저 기존 제약업계의 오프라인 거래 방식인, 영업 사원을 통한 상품 판매 및 후결제 여신 거래 형태를 대신해 현금결제(선결제)로 원칙으로 하였으며, 제약사 ERP 등의 관리시스템을 실시간 연동하여 관련 편의성을 제공하고 있습니다. 전통적인 여신 거래로 발생하는 금융 이자와 악성 DSO(매출채권 회전일수, Days of Sales Outstanding)로 제약사의 재무 구조를 악화시킵니다. 블루팜코리아, 쿨팜 모두 대금을 지불한 후 약을 구매하는 구조인 만큼 당사를 통해 약을 판매하는 경우 유동성이 개선될 수 있습니다.

당사의 IT기술이 도입된 BOS는 제약사의 ERP, MIS, CRM 등의 관리 시스템과 블루팜코리아를 Date to Date 방식으로 연동하여 실시간으로 제약사 제품에 대한 판매 데이터를 제공합니다. 종전 제약사들은 유통 데이터를 수취하기 위해서 건강보험심사 평가원으로부터 한달 후에 데이터 파일로 제공받는 것이 전부였습니다. 당사의 BOS 시스템은 의약품 유통 데이터를 실시간으로 제공함으로써 제약사가 원하는 방식에 맞춰 자유자재로 관련 분석이 가능하게 되었으며, 과정을 보다 효과적으로 관리하고, 전략적인 결정을 내릴 수 있게 됩니다.

상기와 같이 제약사에게 당사 플랫폼 입점 유인책을 제공하여 당사는 매출액 볼륨 상승 및 유통업 외에 추가적인 서비스 수익 확보가 가능합니다. 마지막으로 BOS 입점 제약사를 대상으로한 추가 서비스인 비대면 영업지원 플랫폼 블루피드를 활용한다면 실시간 주문 관리, 자동 거래 감지, 프로모션 생성 및 관리 등의 차별화된 서비스를 활용 가능합니다. 또한, 거래처 정보 및 일정 관리, 상담 내역과 통계 데이터 확인, 콜 리포트 관리 등의 기능을 통해 효율적인 영업 활동을 지원합니다.

당사의 플랫폼에 입점하여 판매하고 수수료를 제공하는 방식입니다. 최초에는 당사가 모두 구비할 수 없는 제품의 공급을 다양성을 확보하기위해 오프라인 도매업체들을 입점시켰으나 지금은 도매업체 뿐 아니라 제약사를 위한 임대몰 e스토어몰 형태의 서비스를 제공하는 형태로 변화를 모색하고 있습니다. 이는 온라인전환이 대세가 된 상황에서 제약사가 자체 온라인몰을 제작하고 관리함에 있어서 비용과 인력이 투여되어야 하는 것이 부담스럽고 당사의 경우 이미 많은 개원의들이 가입해 있기 때문에 자체 온라인몰에 회원을 모집하는 어려움을 감수할 필요가 없어지기 때문입니다.

HK 이노엔, 한독약품 등 일부 제약사가 현재 시범적으로 임대몰 형태로 당사의 플랫폼에 입점해 있는 상태이며, 상황에 따라 이런 형태의 협업을 확대해 나갈 예정입니다.

2) 플랫폼내 광고 블루팜코리아는 법률적 제약이 많은 전문의약품과 의료기기의 마케팅 활동을 지원하기 위해, 실 구매처인 병의원을 대상으로 효과적으로 홍보할 수 있는 광고 상품을 보유하고 있습니다. 의사만을 대상으로 한 전문의약품 광고에 대한 대안이 많지 않은 현 상황에서, 블루팜코리아는 이들의 높은 구매력과 직접적인 영향력을 고려하여, 일반적인 온라인 마케팅 광고와는 차별화된 블루팜코리아만의 광고 상품을 통해 광고주의 브랜드 인지도 향상 및 매출 증대에 큰 효과를 보이고 있습니다. 블루팜코리아는 병원, 의원을 대상으로 하는 B2B 플랫폼으로 이에 최적화된 광고 상품을 제약사의 니즈에 맞도록 구성할 수 있게 마련하고 있습니다.

증권신고서(지분증권) · DART 원문 · 원문의 표·그림은 빼고 실었습니다

공모청약일정

청약공고일2023.12.04
공모청약일2023.12.04 ~ 05
배정공고일2023.12.07
납입·환불일2023.12.07
상장일2023.12.14예상

인수회사

하나증권

대표

147.0억

980,000주

키움증권

공동

63.0억

420,000주

기업개요

대표자
김준석
대표전화
031-548-1988
종목코드
439580
시장
코스닥

경기도 평택시 청북읍 드림산단1로 45 -

공모 일정과 조건은 증권신고서 정정 과정에서 바뀔 수 있습니다 — 청약 전에 주간사 공지를 다시 확인하세요. 청약경쟁률은 증권발행실적보고서의 일반투자자 청약수량 ÷ 배정수량으로 계산한 값이며, 그 보고서는 청약이 끝나고 상장 직전에 나옵니다. 자료는 금융감독원 전자공시시스템(DART)에서 직접 가져옵니다.

이 사이트는 금융감독원 전자공시시스템(DART)과 공공데이터포털·한국은행·한국부동산원이 공개한 자료를 모아 보여 줍니다. 원문과 다를 수 있으니 중요한 판단 전에는 반드시 원문을 확인하세요. 어떤 종목의 매수·매도를 권하지 않으며, 투자 판단과 그 결과의 책임은 이용자 본인에게 있습니다.

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